A股：新能源，又分化了！下一個機會在哪里？

4月27日反彈至今，A股市場上最熱門的賽道無疑是新能源。市場上流傳著“新半軍”的說法，可是從股價表現來看，半導體和軍工也只能跟在新能源后面望塵興嘆。

坦白的說，現在的新能源產業有諸多“黑科技”加持，一個又一個新的概念被挖掘出來。新能源這三個字，簡直就是一個大筐筐，什么都能往里裝。

為了方便理解，咱們就把新能源分為兩大類，一類是新能源汽車，一類是以光伏為代表的“綠電”。

昨天（8月22日），A股市場上新能源板塊明顯分化，具體表現為新能源汽車異軍突起，而光伏又垮了（上周光伏連著漲了四天，上周五已經垮過一次了）。

從盤面上看，新能源汽車賽道中的鋰電池板塊表現十分突出，兩千億市值的龍頭股放量漲停。

從消息面來看，昨天新能源汽車的上漲緣于多個利好因素共振。

一是，國常會定調，新能源汽車免征購稅延至明年年底。

二是，部分地區的限電和疫情防控措施，使得當地的鋰鹽生產受到影響，進而導致相關產品價格加速上漲。8月22日，電池級碳酸鋰均價上漲3500元至48.5萬元，為今年3月4日以來的單日最大漲幅。

如果說上述兩個利好是外部刺激的話，那么第三點，可能也是最重要的原因，是新能源汽車賽道自身也已經具備了上漲的內部條件。

7月上旬以來，鋰電池、新能車板塊連續調整，市場情緒快速降溫。以上文提到的兩千億市值鋰礦龍頭為例，該龍頭股價經歷了一波持續了30個交易日的調整，股價跌幅達到了26%。不過，在漫長的下跌過程之中，此前新能源汽車板塊交易過度擁擠的壓力也釋放完畢，浮動的籌碼得到了清理。

所以，機會是跌出來的，這句話還是有道理的。有時候眼看著某個概念就要涼透了，誰能想到死灰復燃也就是一轉眼的事情。

總之，在較為寬松的流動性環境中，小盤+成長風格往往會有更好的表現。那么具體到A股市場上，就是在大盤指數有限波動的空間內，各個高景氣賽道的輪動。以鋰電池板塊為代表的新能源汽車賽道在過去一個多月內調整較為充分，又有消息面的配合。隨著相關上市公司中報的逐步披露，如果業績持續增長的能力得到驗證，那么就有望迎來再次布局的機會。

本文轉自:二哥侃財