纳斯达克对Optiver US处以3.5万美元罚款，指控其违反报价与监管规则

汇捷资讯机构与流动性关注「纳斯达克对Optiver US处以3.5万美元罚款，指控其违反报价与监管规则」。文中涉及Optiver US、LLC、Nasdaq、Options。主体名称、时间、金额、牌照和监管结果以正文为准，不另作推断。

背景概述

根据 黄金形态通APP 报道，Optiver US, LLC已与纳斯达克BX（Nasdaq BX）执法部门达成和解，同意支付3.5万美元罚款，并接受谴责。该和解涉及Optiver在纳斯达克BX期权市场做市活动中涉嫌违反交易所规则的行为。

Optiver自2021年6月9日起成为BX及BX期权会员，其注册状态目前仍有效。该公司在BX期权市场担任做市商，并在相关期间内为指定主要做市商（Lead Market Maker，LMM）。Optiver此前无相关纪律处分记录。

关键要点

纳斯达克BX执法部门指出，Optiver的违规行为主要涉及两个时段：

• 报价审查期（2022年10月28日至2022年12月14日）：Optiver违反了BX规则Options 2, Section 4(j)(I)，未能为其 assigned options series 在至少90%的累计交易秒数内提供双边报价。
• 监管审查期（至少2022年9月6日至2023年5月11日）：Optiver违反了BX规则General 9, Sections 20(a)和I(a)以及Options 9, Sections 2(a)和(b)(I)，未能建立并维持合理的监管流程（包括书面监管程序），以确保遵守BX的持续报价规则。

除罚款外，Optiver还同意接受谴责（censure）。

影响解读

此次和解对Optiver的直接影响有限，罚款金额相对较小，且公司此前无相关纪律处分记录。然而，该事件凸显了交易所对做市商持续报价义务和监管合规流程的严格要求。

对于其他做市商而言，此案提醒它们必须建立有效的监管体系，确保满足交易所的报价要求，否则可能面临执法行动。纳斯达克BX通过此类执法行动，强调了市场参与者遵守规则的重要性，以维护市场公平和流动性。

关键对比表格

未来展望

Optiver已同意和解，预计将调整其监管流程以确保符合BX规则。纳斯达克BX可能会继续加强对做市商报价行为的监控，以防止类似违规行为。

市场参与者应关注交易所对持续报价和监管流程的执法趋势，这可能影响做市商的运营成本和合规要求。

编辑总结

纳斯达克BX对Optiver US的执法行动体现了交易所对做市商合规性的严格监管。尽管罚款金额不大，但此案强调了持续报价义务和监管流程的重要性。做市商需确保其内部监管体系有效，以避免未来可能的法律和财务风险。