德國計劃加速新能源發展 機構：四大主線布局光伏板塊

財聯社3月1日訊，當地時間周一（2月28日），德國氣候部門提出新的立法草案，擬將100%實現可再生能源發電的目標提前至2035年，較此前目標提前15年。為完成此目標，該部門還提出2035年前可再生能源裝機規劃，由各部委投票表決。其中光伏新增裝機從2022年的7GW逐步增加到2028年的20GW，而后保持該水平直至2035年。據此計算，2021-2025年德國裝機CAGR將達到32%。

經濟部在草案中將陸上風能和太陽能設施的發電能力提高三倍左右，海上風力發電能力將增加一倍以上。

陸上風力發電能力將從今年的3千兆瓦增加到2027年的10千兆瓦，太陽能的發電能力將從今年的7千兆瓦增加到2028年的20千兆瓦。

海上風電設施也是該計劃的一個關鍵部分，德國預計其發電能力將從2030年的30千兆瓦上升到2045年的70千兆瓦。

對此機構表示，預計歐洲各國新能源發展均將進入新的加速階段，未來五年有望實現30%-35%的復合增速，帶動全球裝機增長。

長江證券：德國擬立法加速光伏發展 能源獨立信心堅定

對于德國氣候部門提出新的立法草案，長江證券表示，1、政策持續升級，德國光伏加速預期再強化。去年12月德國新政府聯盟提出過2030年實現80%以上可再生能源電力占比的類似目標，且屆時光伏累計裝機規模在200GW。本次立法草案所設目標與上述目標在規模上相仿，區別在于對每年裝機均給出明確指引，因而進一步強化德國光伏市場高增預期。

2、該目標實現可能性較大。德國政府大力支持新能源的核心原因之一，或在于擺脫對俄羅斯的天然氣依賴。歐洲40%天然氣依賴俄羅斯進口，近年由于地緣政治因素，俄羅斯進口比例有所下滑，推動歐洲電價上漲。預計2022年歐洲天然氣仍相對偏緊，近日俄烏局勢更是進一步加劇歐洲對天然氣供應的擔憂。因此，擺脫對俄能源依賴迫在眉睫，我們預計歐洲各國新能源發展均將進入新的加速階段，未來五年有望實現30%-35%的復合增速，帶動全球裝機增長。

3、需求強勢下，長江證券繼續堅定看好光伏板塊，建議布局以下主線：

1）盈利改善的一體化企業（隆基股份、晶澳科技、天合光能、晶科能源）及逆變器（陽光電源、錦浪科技、固德威、禾邁股份等）；

2）供需緊張盈利維持高位的膠膜（福斯特、海優新材）及硅料（通威股份、大全能源等）；

3）盈利短期底部中期改善的玻璃（福萊特、信義光能）及跟蹤支架（中信博）；

4）其他細分環節優質龍頭正泰電器、晶盛機電、捷佳偉創、林洋能源、中來股份、愛旭股份等。

中金：政治沖突引起能源漲價 或加速歐洲新能源替代傳統能源進程

中金公司表示，俄烏地緣政治沖突引起能源漲價，或加速全球尤其是歐洲新能源替代傳統能源的進程。2020年俄羅斯是全第二大天然氣生產國，歐洲超過30%的天然氣由俄羅斯供應。隨著俄烏沖突爆發，有歐洲天然氣價格風向標之稱的ICE荷蘭TTF天然氣期貨從80.7歐元增長至102.5歐元，漲幅26.8%。一方面，傳統能源成本上漲，有望進一步凸顯光伏新能源“更經濟”屬性；另一方面，新能源發電對燃料資源不依賴，實現能源自給“更安全“。比利時能源部長近期表示：”歐盟必須加速綠色能源轉型。“

德國計劃2035年實現100%的可再生能源，較原計劃提前15年。德國氣候和能源部提議加快可再生能源產能的擴張，相關人員表示，該修正的目的除了氣候保護外，還與降低德國能源進口依賴度（特別是俄羅斯）有關。新規劃目前已進入部門咨詢程序，新能源裝機加速，尤其是光伏目標裝機量為200GW，對應未來十五年的德國年均新增裝機10GW以上，較2021年翻倍，市場空間巨大。

政策面與基本面共振，中金公司繼續推薦：1）量價齊升的逆變器環節陽光電源、錦浪科技、固德威、禾邁股份；產能擴張、成本向好的膠膜成長標的海優新材；2）國內戶用光伏龍頭正泰電器；3）集中度持續提升、今明年盈利高彈性的組件環節天合光能、晶科能源、晶澳科技、隆基股份。

本文轉自:科創板日報