港股解盤(03.23) | 撥亂反正

文/萬永強(智通財經研究中心總監)

恒指繼續往上拓展空間，今天的量能放大了一些達到了1773億，不好的地方在于尾市走勢偏軟。

今天市場聚集的就是中興通訊(000063.SZ)的解封，公司A、H股同日公告，于2022年3月22日(美國時間)收到法院判決，裁定不予撤銷中興通訊的緩刑期(即緩刑期將于原定的2022年3月22日(美國時間)屆滿)且不附加任何處罰，并確認監察官任期將于原定的2022年3月22日(美國時間)結束。公司A、H股將于2022年3月23日下午開市起復牌。終于解封，該股復牌直接大漲超23%。

該事件的背景大家都很清楚，這里就不詳細討論。這不是一個簡單的事件，聯想一下美國對中概股的態度的轉變，加上這次中興通訊的解封，是不是能看出一些端倪。

所以今天資本市場對其的解讀也是朝著大國博弈出現緩和的方向上去演繹的，比如曾經受到壓制的CXO類個股，當然，該行業業績本身也很強悍，如昨晚藥明生物(02269)公告了21年的業績狀況，增速特別高，根據今年和明后年的業績指引，整體都有30%+的增長，雙重利好之下該板塊糾引爆了。如康龍化成(03759)、藥明生物(02269)、藥明康德(02359)、泰格醫療(03347)，漲幅都在10個點以上。還有就是受到壓制的半導體，典型代表是中芯國際(00981)，近期走勢也走成了上升通道。

這兩天，回購成了市場最熱門話題。在阿里推出巨額回購之下，另一家互聯網巨頭小米(01810)則于周二晚間宣布，以不定期按最高總額100億港元于公開市場購回股份。此前，小米集團曾多次發布股份回購計劃。2019年9月2日，小米集團董事會決議行使股份購回授權，以最高總價120億港元于公開市場購回股份。2021年3月11日，小米集團董事會決議行使股份購回授權，不定期按最高總額100億港元于公開市場購回股份。只要發布回購消息，對股價都會起到立竿見影的效果，今天小米漲超4個點。不過和美股的兩大回購王相比，相差還是有點大。蘋果從2012年開始回購至今，金額已經逼近5000億美元，占當前市值逼近20%。伯克希爾哈撒韋從2018年開始回購至今也已經耗資500億美元以上，占當前市值超6%。正是大幅回購美股才不斷保持穩健上行。

今日，騰訊控股公布2021年四季度及全年財報，財報顯示，騰訊Q4營收1441.88億元，同比增長8%；凈利潤949.58億元（包含已處置京東集團股份收益782億元），同比增長60%，遠超市場預期的314.9億元。不過，由于網絡廣告業務疲軟，凈利連續兩季下滑。亮點的地方在于2021年第四季度，To B業務首次超過網絡游戲，成為騰訊第一大收入貢獻板塊。作為中國人民銀行數字人民幣試點階段的一部分，騰訊現已在微信支付新增數字人民幣入口。騰訊重定IaaS及PaaS的發展重心，從單純追求收入增長，轉向以為客戶創造價值及實現高質量的增長為目標。體現了公司的社會責任感。對這份財報，市場總體報以中性看待。

市場預期騰訊也會采取回購動作。幾大巨頭都自采取行動，騰訊作為港股最具影響力的個股，自然也是不太可能會落下的。從市值管理角度，今年2月以來，騰訊市值已經縮水了4500億美元。從資金面角度，開啟新的大規模回購對騰訊來說亦不是什么難事：截止去年3季度，騰訊持有約400億美元的現金及等價物。

恒大會議出來消息。3月23日，中國恒大舉行全球債權人電話會議，中國恒大執行董事肖恩、非執行董事梁森林以及中國恒大風險化解委員會委員陳勇出席會議。陳勇在會上表示，恒大預計將在7月底前提出債務重組方案。為實現這一目標，接下來公司將進一步加強與債權人溝通。此外，恒大方面也表示，將推進恒大物業和恒大汽車的重組及戰略投資者引進工作，以實現各方利益最大化。重組時間有點長，但只要最終能化解危機，對市場各方都是好事。

地產方面利好不斷，記者日前調研發現，廣州、南京、蘇州等地房貸利率下降幅度明顯，其中蘇州更是出現利率0上浮情況。放貸周期方面，各地銀行放款審核情況較為樂觀，甚至有銀行表示手續齊全，當天就能放款。此外，部分銀行在審慎基礎上調整貸款審核要求，適當簡化了對首付來源、社保、流水等情況的審查。另外，哈爾濱擬廢止區域性房地產限售政策。現在媒體媒體都能看到各種吹風，預示著地產行業基本面確實有邊際改善的預期。佳兆業集團(01638)、建發集團(01908)、中國奧園(03883)、龍湖集團(00960)等持續上漲。

3月23日早間，發改委發布《氫能產業發展中長期規劃（2021-2035年）》；根據中國氫能聯盟預計，到2025年我國氫能產業產值將達到1萬億元；到2050年氫氣需求量將接近6000萬噸，氫能在我國終端能源體系中占比超過10%，產業鏈年產值達到12萬億元。京城機電股份(00187)下屬的天海工業公司推出具有完全自主知識產權的新一代車載IV型儲氫瓶，目前已建成一條柔性化IV型瓶生產線。中集安瑞科(03899)深耕氫能制、儲、運、加和用等氫能全產業鏈裝備。

本文轉自智通財經，如要了解詳細內容可以訪問原站查詢。