FCA实施有关RTS 27报告的临时措施

英国金融行为监管局（FCA）对RTS 27报告和10％的折旧通知显示了监管灵活性。

让我们注意，RTS 27报告反映了法规技术标准（RTS）第27条中设定的要求。每个场馆运营商都必须每季度生成一次RTS 27报告。这些报告包括几个表，这些表包括价格，成本，速度，执行可能性等数据。

FCA今天表示，它将针对RTS 27报告和10％的折旧通知采取临时措施，同时在今年春季晚些时候就这些要求的变化咨询意见。这些临时措施将一直执行到2021年底。

下一组关于执行质量的RTS 27报告将基于脱欧前的数据。结果，其中的信息可能对市场参与者的使用有限，甚至可能会产生误导。

欧盟针对临时许可制度中的公司暂停了两年的RTS 27报告，这也带来了一个特殊的挑战，这些公司将从替代合规中受益，通常会通过为整个公司提供报告来履行其在英国的义务。

考虑到人们对这些报告带给市场和消费者的价值以及制作它们所带来的负担表示关注，FCA正在准备一项有关RTS 27报告义务的磋商，以期废除该报告。

鉴于即将进行的磋商，FCA将不会对2021年余下未提交RTS 27报告的公司采取行动。监管机构预计，到2021年底，它将结束对这些报告未来的政策考虑。

关于10％的折旧通知，请注意，根据COBS 16A.4.3 UK，这是必需的。进一步来说：

投资组合管理或或有负债交易的其他报告义务

62（1）提供投资组合管理服务的投资公司应告知客户，在每个报告期开始时评估的投资组合的总价值在不低于10％的前提下折旧10％，然后以10％的倍数贬值。超过阈值的工作日结束，或者在非工作日超过阈值的情况下，下一个工作日结束。

62（2）持有零售客户帐户（包括杠杆金融工具或或有负债交易中的头寸）的投资公司应告知客户，每种工具的初始价值会贬值10％，然后以10％的倍数贬值。除非与客户另外达成协议，否则根据本段进行的报告应以逐项工具为基础，并且应在不超过阈值的工作日结束时或在阈值达到以下条件的工作日结束时进行在非工作日（下一个工作日结束）超过。

在过去的十二个月中，FCA采取了Covid-19临时措施，要求公司向投资者发布10％的折旧通知。这些措施的实施是为了帮助公司在与Covid-19扩散和英国退欧过渡期相关的实际/潜在市场动荡期间为消费者提供支持。

这段灵活的时间使FCA有机会考虑10％折旧通知要求的有效性。

监管机构计划在今年春季晚些时候就需求的变化进行磋商。因此，FCA将针对企业的临时措施延长至2021年底，同时它将就该要求的未来开展政策工作。

在此期间，FCA不会针对违反COBS 16A.4.3英国规定的向散户投资者提供的服务采取行动，前提是该公司具备以下条件：

在当前报告期内至少发布了一份通知，向零售客户表明他们的投资组合或头寸价值至少下降了10％；告知这些客户，如果他们的投资组合或头寸价值在当前报告期内进一步下降10％，他们可能不会收到类似的通知；将这些客户推荐给非个性化的交流，这些交流可能会在公共渠道上提供，概述市场情况的一般性更新（这些交流可以将潜在的投资组合或头寸价值下降与环境相关联，以帮助消费者实现其目标，而不是对他们的投资做出冲动决定） ；提醒客户如何检查其投资组合价值，以及如何与公司取得联系。

如果FCA担心潜在的严重不当行为可能对消费者造成（或已经造成）重大伤害，那么它将考虑采取适当的应对措施，其中可能包括展开调查。