智通財經APP獲悉，花旗發布研究報告稱，予友邦保險(01299)“買入”評級，下調2023財年的每股內含價值(EVPS)預測3%，但大部分會被較高的新業務價值預測所抵銷，目標價由106港元微降至105港元。報告中稱，公司即將公布中期業績。該行預計，集團期內按固定匯率(CER)新業務價值同比將升33%，實際匯率(AER)同比升29%。按地區劃分，預計整體新業務...
智通財經APP獲悉，花旗發布研究報告稱，予友邦保險(01299)“買入”評級，下調2023財年的每股內含價值(EVPS)預測3%，但大部分會被較高的新業務價值預測所抵銷，目標價由106港元微降至105港元。
報告中稱，公司即將公布中期業績。該行預計，集團期內按固定匯率(CER)新業務價值同比將升33%，實際匯率(AER)同比升29%。按地區劃分，預計整體新業務價值將取得積極增長，其中中國內地、香港及泰國業務更好。
該行預計，友邦保險的契約服務邊際(CSM)余額將較對上一個半年小幅增長1%至509億美元，但由于索賠變得正常及股票回購后投資規模縮小，稅后營運利潤將同比下降4%。該行相信，受到投資、股息支付、回購和外匯損失的拖累，集團的企業價值將下滑1.5%。該行認為集團最近的股價調整更多是由于技術原因，而基本面依然穩固，預計其2024及2025財年的新業務價值將繼續有中至高雙位數增長。
jay
